2006年，股市牛气冲天，基金市场火暴。高额的投资回报已经吸引了越来越多的市民将手中的存款用于投资股票、基金、外汇等。虽然前一段时间股市的巨幅震荡，牵动了不少购买股票、基金市民的心，但是他们的投资热情似乎并没受多大影响。
 
    近日，记者走访市区几大银行的个金部（个人金融业务部），工作人员对市民近期的理财行为进行了反思和提醒。

投资理财有风险

    中国银行连云港分行个金部渠道团队业务助理经理王粤伟表示，以前，个人理财产品尤其是基金，销售起来非常困难，普通市民不愿购买，只有本行员工才买。记者了解到，那时，银行工作人员销售基金时，往往磨破嘴皮也不一定能说服别人购买，很多工作人员怕完不成任务，找亲人、朋友购买。而目前，我市各大银行每推出新理财产品时，咨询电话就接个不停，有的基金甚至刚开始发售就被抢购一空。
 
    个案 市民A，2005年花60余万元钱购买了“交银精选”基金，其时为1元/份。近期该基金净值已达2.6元/份以上。市民A为当时的行为感到庆幸，他本来也拿不准此次投资是否能赚钱，但总觉得买基金比存在银行赚利息要划算得多。
 
    提醒（中国工商银行连云港分行个金部市场科科长 邵波） 传统做法是，如果市民有多余的钱，首先会想到存到银行里。虽然储蓄风险小、收益稳定，但是近年来，随着银行储蓄降息和利息税的征收，仅仅依靠储蓄实现个人资产增值已经不是很可观，而且，一旦遇到通货膨胀，很大一部分储蓄利息会被吃掉。其实，人从独立生活起，就面临着理财的挑战，市民应该从自身经济状况和风险承受能力出发，多了解理财工具，做好理财规划。
 
    当然，在个人理财逐渐成为我市市民时尚的同时，市民必须认识到，使用任何理财工具都是有风险的。记者了解到，目前的理财产品销售协议书中，一般会主动说明风险所在。市民需要考虑的是，怎样才能将投资风险降至最小。
 
    个案 市民B ，在“易方达50”基金刚上市时，以1元/份购进。后来该基金一度降至0.7元/份左右。他同时还购买了其他股票、基金，跌幅一度远超过“易方达50”。当然，市民B并没有立刻抛出，幸运的是，他所购买的股票、基金2006年又升值了。
 
    提醒（交通银行连云港分行个金部副经理 王晖） 使用任何理财工具，都存在不同程度的风险。即使风险较小的基金，也决不是只涨不跌。进行投资理财，既不能过于畏惧风险，这样只能使通货膨胀侵蚀自己的资产，也不能过于冒进，当心投资失败而血本无归。还需要指出的是，市民理财时不要仅在意所投资品种来年就能赚多少钱，而是在意它是不是有投资价值，更看重未来很长一段时间能赚多少钱。例如，基金不是短期投资品种，是中长期投资品种，市民选择购买了好的基金后，最好作为长期资产，不要轻易赎回。

理财入门忌盲从

    2006年，股市上证指数从年初的1161.06点上涨到年末的2675.47点，全年涨幅超过130%。2006年，国内仅新基金就发行了90支，募集资金3947亿，同时，全年收益率超过100%的基金比比皆是，很多“房民”、“股民”转为“基民”。2007年首期凭证式国债上市销售的第一天，我市各家银行代理的2200万元销售总量，一个上午就几乎售完。
 
    记者还了解到，许多市民入市时对股票、基金等知识知之甚少或仅是一知半解。他们做股票、基金之前没有经过职业培训和系统学习，也没有操作计划，缺乏资金管理和风险控制，总是匆忙上阵，乱买一气。
 
    个案 市民C，70余岁高龄，去年11月份在电视上看到有人买基金赚了钱，马上到银行买了1万元的“上投中国优市”基金（1.7元/份）。今年2月27日（此日，股市巨幅震荡开始），她将基金卖出，赚了6000多元，如果她早一天卖出，可赚近8000元。
 
    提醒（中国建设银行连云港分行个金部客户经理 蒋涛） 以基金为例，没买过基金的市民要注意，购买前要对市场有个全面了解，选择好的基金公司，凭有效证件（身份证、护照、军官证等），到基金公司直销网点或其指定的代销机构网点，开立基金账户、办理汇款手续等。具体申购流程因销售渠道不同会有所差异。目前，购买基金的合法渠道有银行、部分券商、第三方基金代销机构以及基金公司直销网点。
 
    我市市民使用理财工具时，从众心理很重，听别人说什么赚钱就投资什么，这是不可取的。个人理财不是投机，也不仅是投资，而是一种长期理财规划。

    不管股票、基金，还是国债、保险，哪怕目前看起来再赚钱，但如果自己承受不了那么大的风险，或资金不够、周转不灵，也最好不要盲目投资。总之，市场上没有最好的理财工具，只有最适合自己的。
 
    个案 市民D，家庭年收入9万元，孩子3岁。随着孩子的出生，家庭经济出现危机。为此，市民D打算每月从工资里拿出40%用于家庭日常费用、固定费用等开销，拿出30%存在银行，剩下30%用来投资理财产品。可面对众多风险不一、收益不一的投资品种，他迷惑了起来，不知哪种是适合他的。
 
    提醒 （交通银行连云港分行个金部副经理 王晖） 当客户问我们哪些理财工具可以选用时，我们通常先问他们用于投资的钱是否为“闲钱”，然后测试他们的风险承受能力，至少推荐五六种理财产品让他们自己选择。如果是市民风险承受力高，可以考虑较高风险的股票型基金等；如果风险承受力低，可以考虑低风险的债券型基金或货币等。
 
    总体来说，目前市场上可供选择的基本投资工具，低风险代表有：债券型基金（5%—40%投资股票，其他全部投资债券）、国债、投资连结保险产品等；高风险代表有：股票型基金（60%———95%投资股票）、股票、信托产品等。

过集过散两不宜

    “股神”巴菲特曾经投了近百个股票，但最赚钱的还是可口可乐、吉利、华盛顿邮报、运通、富国银行等。在股票、基金等市场做得成功的人士，往往长期持有某几种股票、基金。
 
    个案 市民E，将3万余元“闲钱”全买了“环保股份”（沈阳一家上市公司）股票，后来，公司破产摘牌，证券市场上已无踪影。市民E3万余元“闲钱”全没了。
 
    提醒（中国银行连云港分行个金部渠道团队业务助理经理 王粤伟） 如果没有好的眼光，不应该进行过于集中的投资。当然，投资还是应该相对集中的，毕竟人的时间和精力有限，不可能了解一大批投资品种所有需要了解的信息，因此最好把有限的资产相对集中于一些自己看好的能掌握的投资项目上。
 
    另外，如果许多市民集中购买某种基金，对基金本身也是不利的。2004年，中国银行发行“海富通”基金的时候，大家疯狂购买，超过了这支基金募集量的很多倍。结果，该基金从刚推出时的1元/份，跌至0.8元多一点，而其实这支基金的业绩是很好的。这种状况持续了一年多，去年年底才缓过来。
 
    分散投资可以分散风险，使有限的资金实现较好的收益。然而，分散风险固然可以减少较坏的可能性发生，但最好的可能性也跟着消除了。
 
    个案 市民F，去年10月份左右用20余万元钱购买了“银华富裕”、“上投成长先锋”、“泰达首选”三种基金。今年2月份，他拥有的这些基金已价值40余万元，为了分散风险，他卖出了部分，改买其他基金。
 
    提醒 （交通银行连云港分行个金部副经理 王晖） 普通投资者选择理财产品时，一定要注意保证本金安全，选择几种不同类型的理财产品。如果一个30岁的市民拿出8万元做投资，先不考虑其风险承受能力和预期目标，我们通常会建议，先用70%（100减去岁数，再除以100），用于投资基金、股票，20%用于投资国债等人民币储蓄，10%用于投资保险。
 
    不过，至于许多人认为，尽可能多尝试各种理财产品才能分散投资风险，总有一处能赚钱。这看法也是不对的，过于分散的投资也会使收益下降，使自己疲于应对。本报记者 孙运禄